競(jìng)賽背景
#第二屆智慧中國(guó)杯（ICC）鳳凰金融量化投資大賽#
鳳凰金融是鳳凰衛(wèi)視集團(tuán)為全球華人打造的智能投資理財(cái)平臺(tái)，志在創(chuàng)建互聯(lián)網(wǎng)金融第一品牌。鳳凰金融聯(lián)合卓越的各類(lèi)金融機(jī)構(gòu)，深度挖掘優(yōu)質(zhì)金融資產(chǎn)，為用戶(hù)提供優(yōu)質(zhì)、多元的投資理財(cái)產(chǎn)品和定制化的專(zhuān)業(yè)智能服務(wù)，打造更契合用戶(hù)自身需求的財(cái)富管理方案。我們將人文情懷融入金融服務(wù)之中，為用戶(hù)創(chuàng)造更多價(jià)值，為社會(huì)營(yíng)造誠(chéng)信健康的金融環(huán)境，有效推動(dòng)普惠金融發(fā)展。截止2018年3月14日，鳳凰金融客戶(hù)670多萬(wàn)，遍布全球80多個(gè)國(guó)家和地區(qū)，累計(jì)成交金額超過(guò)680億元。
鳳凰金融利用大數(shù)據(jù)、量化分析和人工智能技術(shù)，積極推進(jìn)“智能金融”戰(zhàn)略，包括智能金融分析引擎、智能投顧產(chǎn)品、風(fēng)險(xiǎn)管理、基金產(chǎn)品策略室、營(yíng)銷(xiāo)引擎、財(cái)務(wù)管理體系等近10個(gè)智能模塊。針對(duì)紛繁復(fù)雜的海量金融信息，如何進(jìn)行深度剖析和廣度關(guān)聯(lián)，以客觀(guān)、簡(jiǎn)潔、量化、智能的方式呈現(xiàn)給用戶(hù)高質(zhì)量的服務(wù)，讓人們投資變得簡(jiǎn)單、有效是互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)直面的問(wèn)題。
掃描二維碼下載鳳凰金融A(yíng)PP了解更多信息
獎(jiǎng)項(xiàng)
初賽階段獎(jiǎng)勵(lì)
四名打榜冠軍 每隊(duì)1000元人民幣
（2018年4月13日、4月27日、5月11日16：30以及5月23日上午9：30時(shí)排行榜首位的隊(duì)伍即為該階段打榜冠軍）
決賽階段獎(jiǎng)勵(lì)
一等獎(jiǎng) 一名 每隊(duì)3萬(wàn)獎(jiǎng)金 + 1年期鳳凰金融A(yíng)PP智能資訊VIP用戶(hù) 每人價(jià)值1000元 二等獎(jiǎng) 二名 每隊(duì)1萬(wàn)獎(jiǎng)金 + 1年期鳳凰金融A(yíng)PP智能資訊VIP用戶(hù) 每人價(jià)值1000元 三等獎(jiǎng) 三名 每隊(duì)5千獎(jiǎng)金 + 1年期鳳凰金融A(yíng)PP智能資訊VIP用戶(hù) 每人價(jià)值1000元
入圍獎(jiǎng) （初賽B榜前50名） 1年期鳳凰金融A(yíng)PP智能資訊VIP用戶(hù) 每人價(jià)值1000元
其他獎(jiǎng)勵(lì)：鳳凰金融崗位機(jī)會(huì)
數(shù)據(jù)挖掘崗（數(shù)據(jù)挖掘，NLP，推薦系統(tǒng)等方向）
金融工程崗（擇時(shí)/技術(shù)/基本面/事件分析，機(jī)器學(xué)習(xí)，高頻交易等方向）
注：1年期鳳凰金融A(yíng)PP智能資訊VIP用戶(hù)需注冊(cè)鳳凰金融A(yíng)PP并提供選手賬號(hào)。
時(shí)間安排
比賽分為初賽和決賽兩個(gè)階段，總賽程時(shí)長(zhǎng)15周。初賽分AB榜。A榜時(shí)間為8周，B榜時(shí)間為2天， A榜賽程內(nèi)隨時(shí)可以報(bào)名參賽，B榜賽程開(kāi)始后不再接受新隊(duì)伍參賽，B榜賽程期間總計(jì)提交次數(shù)為兩次。
初賽A榜細(xì)分為四個(gè)打榜階段，會(huì)有三次數(shù)據(jù)更新。
初賽A榜時(shí)間：2018年3月28日11點(diǎn)到2018年5月23日9：30 打榜1：2018年3月28日11點(diǎn)到2018年4月13日16：30 打榜2：2018年4月13日17點(diǎn)到2018年4月27日16：30 打榜3：2018年4月27日17點(diǎn)到2018年5月11日16：30 打榜4：2018年5月11日17點(diǎn)到2018年5月23日9：30
初賽B榜時(shí)間：2018年5月23日10點(diǎn)到2018年5月25日10點(diǎn)
注意：初賽B榜成績(jī)作為進(jìn)入決賽的標(biāo)準(zhǔn)，B榜前20名入圍決賽（若發(fā)現(xiàn)當(dāng)中有作弊隊(duì)伍則取消改隊(duì)伍參賽資格并且順延名次）
決賽線(xiàn)上環(huán)節(jié)（2018年5月28日-到2018年7月8日） 決賽兩次提交時(shí)間：6月10日 0點(diǎn)-24點(diǎn)、 6月24日0點(diǎn)-24點(diǎn) 決賽評(píng)獎(jiǎng)時(shí)間：7月9日-7月15日 決賽線(xiàn)下頒獎(jiǎng)時(shí)間：2018年7月28日
因本比賽初賽和決賽均為線(xiàn)上提交且無(wú)線(xiàn)下答辯環(huán)節(jié)，為保證競(jìng)賽的公正、公平和成績(jī)的有效性，特增設(shè)代碼驗(yàn)證和成績(jī)?cè)u(píng)定環(huán)節(jié)。DC競(jìng)賽將在鳳凰金融量化投資大賽線(xiàn)下頒獎(jiǎng)環(huán)節(jié)結(jié)束后通過(guò)銀行轉(zhuǎn)賬的方式向獲獎(jiǎng)選手發(fā)放獎(jiǎng)金。詳詢(xún)DC小運(yùn)營(yíng):QQ3511403105。
參賽與組隊(duì)規(guī)則
所有參賽人員及隊(duì)伍，視為已同意數(shù)據(jù)城堡的《DC競(jìng)賽作弊管理規(guī)則》及其他相關(guān)規(guī)定，堅(jiān)守誠(chéng)實(shí)守信原則。隊(duì)長(zhǎng)對(duì)其他隊(duì)員的參賽行為負(fù)責(zé)。 每個(gè)團(tuán)隊(duì)人數(shù)上限5人，可以少于5人。 初賽A榜環(huán)節(jié)可以隨時(shí)組隊(duì)參賽，初賽B榜環(huán)節(jié)及決賽環(huán)節(jié)不能新報(bào)名參賽。
掃碼或搜索加入DataCastle競(jìng)賽交流QQ群：361123697
評(píng)分標(biāo)準(zhǔn)
初賽和決賽采用的評(píng)分標(biāo)準(zhǔn)是有差異的。初賽（包括A榜和B榜）主要考察的是“組合收益率”，而決賽還引入了夏普比率和最大回撤率。【初賽標(biāo)準(zhǔn)】
A榜和B榜均采用“組合收益率”。A榜成績(jī)不計(jì)入B榜，B榜成績(jī)作為進(jìn)入復(fù)賽的唯一標(biāo)準(zhǔn)。注意：初賽提交的答案格式不符合標(biāo)準(zhǔn)格式，或者股票代碼數(shù)量不符合要求，將沒(méi)有成績(jī)。
注意：在初賽中，Wi = 1/n，即所有n支股票的權(quán)重均相等，且總和為1。排行榜分?jǐn)?shù)采用了標(biāo)準(zhǔn)化處理，將分值映射到了0到100的范圍內(nèi)，分?jǐn)?shù)越大越好。初賽不限編程工具、平臺(tái)、插件、算法等，不可采用第三方數(shù)據(jù)。
【決賽標(biāo)準(zhǔn)】
決賽采用鳳凰金融的鳳金寬客平臺(tái)，會(huì)模擬真實(shí)的交易場(chǎng)景！決賽期間，參賽者需要在平臺(tái)上提交“投資算法模型“；平臺(tái)每天都會(huì)根據(jù)參賽者的投資模型，自動(dòng)導(dǎo)入新的實(shí)時(shí)的數(shù)據(jù)進(jìn)行模擬交易（每天平臺(tái)會(huì)有當(dāng)天新的股票信息數(shù)據(jù)加入到模型訓(xùn)練），并計(jì)算選手的得分；參賽者共有2次提交模型的機(jī)會(huì)，一次是決賽開(kāi)始的6月10日，另一次是6月24日。6月24日也可以不提交新的策略，那么6月10日提交的策略自動(dòng)執(zhí)行到比賽結(jié)束。如果選手6月24日提交了新的策略，那么6月10日提交的策略自動(dòng)結(jié)束模擬，總成績(jī)就以第一次提交的策略后10個(gè)交易日的模擬交易結(jié)果和第二次提交的策略后的10個(gè)交易日的模擬交易結(jié)果根據(jù)日收益率計(jì)算出來(lái)的夏普比率，組合收益率和最大回撤計(jì)算選手得分。
需要注意，由于是模擬真實(shí)交易，所以每天在計(jì)算收益率的時(shí)候，平臺(tái)會(huì)自動(dòng)考慮交易手續(xù)費(fèi)、印花稅和過(guò)戶(hù)費(fèi)。
默認(rèn)設(shè)置交易手續(xù)費(fèi)為單邊3%，印花稅是千分之一，過(guò)戶(hù)費(fèi)最低5元。此時(shí)，若調(diào)整股票投資策略，則對(duì)應(yīng)股票的個(gè)股收益率計(jì)算為
組合收益率則是各股票個(gè)股收益率的加權(quán)平均。那么參賽者的得分計(jì)算為
以最后一天的得分作為參賽者的最終得分。
【特殊說(shuō)明】
（1）無(wú)法買(mǎi)入 根據(jù)市場(chǎng)實(shí)際交易情況，組合里面?zhèn)€股如果第一天買(mǎi)入時(shí)當(dāng)日最低價(jià)漲幅大于9%，或者當(dāng)日停牌，則定義為無(wú)法買(mǎi)入規(guī)則。 參賽選手提交的答案里面有股票在第一天觸發(fā)無(wú)法買(mǎi)入規(guī)則而無(wú)法買(mǎi)入。假設(shè)張三組合里面50只股票，停牌了5只，其他45只都漲了5%，那么他的收益率為：45*5%/50 =4.5%.
（2）停牌情況 參賽選手提交的答案在未來(lái)可能會(huì)碰到停牌的情況，股票停牌期間收益率為0。例如張三組合里面有50只股票，48只股票都漲了5%，但是有2只股票在第一天上漲了1%以后就停牌了。那么收益率:（48*5%+2*1%）/50 = 4.84%
（3）最大回撤率 在選定周期內(nèi)任一歷史時(shí)點(diǎn)往后推，產(chǎn)品凈值走到最低點(diǎn)時(shí)的收益率回撤幅度的最大值。最大回撤用來(lái)描述買(mǎi)入產(chǎn)品后可能出現(xiàn)的最糟糕的情況。最大回撤是一個(gè)重要的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，對(duì)于對(duì)沖基金和數(shù)量化策略交易，該指標(biāo)比波動(dòng)率還重要。 具體解釋見(jiàn)百度百科：https://baike.baidu.com/item/%E6%9C%80%E5%A4%A7%E5%9B%9E%E6%92%A4%E7%8E%87/3645063?fr=aladdin
（4）夏普比率（Sharpe Ratio） 基金績(jī)效評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)化指標(biāo)。夏普比率在現(xiàn)代投資理論的研究表明，風(fēng)險(xiǎn)的大小在決定組合的表現(xiàn)上具有基礎(chǔ)性的作用。風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益率就是一個(gè)可以同時(shí)對(duì)收益與風(fēng)險(xiǎn)加以考慮的綜合指標(biāo)，以期能夠排除風(fēng)險(xiǎn)因素對(duì)績(jī)效評(píng)估的不利影響。夏普比率就是一個(gè)可以同時(shí)對(duì)收益與風(fēng)險(xiǎn)加以綜合考慮的三大經(jīng)典指標(biāo)之一。 投資中有一個(gè)常規(guī)的特點(diǎn)，即投資標(biāo)的預(yù)期報(bào)酬越高，投資人所能忍受的波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)越高；反之，預(yù)期報(bào)酬越低，波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)也越低。所以理性的投資人選擇投資標(biāo)的與投資組合的主要目的為：在固定所能承受的風(fēng)險(xiǎn)下，追求最大的報(bào)酬；或在固定的預(yù)期報(bào)酬下，追求最低的風(fēng)險(xiǎn)。
其中E(Rp)：投資組合預(yù)期報(bào)酬率 Rf：無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率 σp：投資組合的標(biāo)準(zhǔn)差
具體解釋見(jiàn)百度百科：https://baike.baidu.com/item/%E5%A4%8F%E6%99%AE%E6%AF%94%E7%8E%87/2549763?fr=aladdin#2